اصول ساخت یک نمونه کارها
ساختن یک نمونه کارها برای متناسب با اهداف سرمایه گذاری شما می تواند با انواع محصولات مانند صندوق های متقابل ، سهام و اوراق قرضه و صندوق های ETF/شاخص و همچنین سایر سرمایه گذاری ها مانند صندوق های بسته ، REIT و SMA حاصل شود. فراوانی گزینه های موجود ، ایجاد یک برنامه و تعیین اینکه آیا هدف شما ایجاد ثروت به مرور ، تولید درآمد یا چیزهای متفاوت است ، مهم است. شما ممکن است در نظر داشته باشید که دارای اوراق بهادار مختلف برای اهداف مختلف است که افق زمانی ، ریسک و غیره را در بر می گیرد.
استراتژی های اساسی
تنظیم خود برای موفقیت در سرمایه گذاری شامل توسعه یک دیدگاه واقع بینانه و آگاهانه در مورد چگونگی قرار دادن منابع مالی خود در بهترین استفاده آنها است. با مشخص کردن اهداف سرمایه گذاری ، بازه زمانی و تحمل خود در برابر ریسک (در مورد عملکرد و ریسک بحث شده است) از این ذهنیت در ذهن خود شروع کنید. چارچوب زمانی به زمانی که یک سرمایه گذاری اولیه انجام می دهید و وقتی قصد دسترسی به پول را دارید ، اشاره دارد. با انتخاب انواع حساب ها و محصولاتی که به نقشه برداری اهداف شما در اهداف صندوق کمک می کند ، یک برنامه اولیه ایجاد کنید. سرمایه گذاری باید در مورد تصمیم گیری هایی باشد که برای وضعیت شما مناسب باشد ، اما به خاطر داشته باشید که متنوع کردن وجوه شما در کلاس های دارایی و بخش ها به گسترش خطر کمک می کند. پیشرفت خود را به طور منظم کنترل کنید ، ترکیب تخصیص سرمایه گذاری خود را مرور کنید و بر این اساس تنظیمات انجام دهید.
دستیابی به اهداف
سرمایه گذاری در یک نمونه کارها به خوبی طراحی شده این پتانسیل را دارد که اهداف کوتاه مدت یا بلند مدت شما را برآورده کند. اهداف کوتاه مدت ممکن است از پروژه های جزئی بهسازی خانه گرفته تا صرفه جویی در یک ماشین باشد. اهداف بلند مدت ممکن است شامل صرفه جویی در بازنشستگی یا تحصیلات دانشگاهی بچه های شما باشد. اوراق بهادار مدرن شامل رویکردها و بودجه هایی است که عمداً با اهداف شما در ذهن شما انتخاب و اختصاص داده شده است. مجدداً نمونه کارها خود را مجدداً مورد بررسی قرار دهید زیرا ممکن است اهداف بر اساس رویدادهای زندگی مانند خرید خانه ، شروع خانواده یا شروع کار جدید تغییر کند.
با استفاده از یک مشاور
هنگامی که خود را با قدرت سرمایه گذاری و چرا سرمایه گذاری آشنا شدید ، گزینه هایی برای ساخت و مدیریت نمونه کارها خود دارید. یک راه سرمایه گذاری مستقل است. این بدان معناست که به عنوان یک فرد ، شما می خواهید با استفاده از ابزارها ، منابع و خواندن انواع نشریات مالی و خبرنامه های سرمایه گذاری ، در صنعت به روز باشید و به موقع از فرصت های نوظهور آگاهی داشته باشید. شما برای ارائه توصیه ها یا مشورت با شما به یک فرد دیگر تکیه نمی کنید ، اما لازم نیست که یک متخصص سرمایه گذاری را برای خدمات آنها جبران کنید.
گزینه دیگر استفاده از یک حرفه ای یا مشاور سرمایه گذاری است. فواید جستجوی مشاوره از یک حرفه ای این است که آنها دانش عمیق تری از نقاط دقیق مالی دارند و همچنین می توانند به عنوان شخص ثالث برای اطمینان از همه جزئیات خدمت کنند. علاوه بر این ، همه متخصصان مالی مسئولیت های وفاداری به مشتری خود دارند. در حالی که منابع مالی و ابزارهای زیادی در دسترس است ، هدایت حرفه ای این توانایی را دارد که وضعیت بی نظیر شما و چگونگی دستیابی به اهداف نهایی ایده آل خود را در نظر بگیرد. مشاوره حرفه ای همچنین می تواند برای سبد سرمایه گذاری شما ارزش ارائه دهد ، اما در هنگام دریافت مشاوره ، هزینه یا هزینه ای وجود دارد.
کارگزاران: افراد یا شرکت هایی که به عنوان واسطه بین سرمایه گذاران و شرکت های فروش وجوه عمل می کنند. مشاوران سرمایه گذاری: توصیه های سرمایه گذاری می کنند و/یا تجزیه و تحلیل اوراق بهادار را انجام می دهند. برنامه ریزان مالی: برنامه ریزان مالی بر اساس موقعیت های مالی و اهداف آینده مشتریان، برنامه هایی را برای مشتریان ایجاد می کنند. آنها ممکن است در زمینه خاصی مانند بازنشستگی تخصص داشته باشند.
اگر از یک متخصص مالی استفاده می کنید، در زیر سؤالات کلی وجود دارد که باید از یک مشاور در مورد اینکه چگونه سرمایه گذاری های مختلف در یک سبد سرمایه گذاری می شود بپرسید:
- آیا از محصولات مالی مناسب بهره می برم؟
- آیا سرمایه گذاری های من برای من درآمد ایجاد می کند؟
- تحمل ریسک من چگونه با انتخاب های سرمایه گذاری مرتبط است؟
- در مورد چه استراتژی های صرفه جویی مالیاتی باید بدانم؟
- آیا چیزی در استراتژی مالی من کم است؟
انتخاب وجوه برای پرتفوی خود
هنگامی که زمان تصمیم گیری در مورد نوع وجوهی است که در آن سرمایه گذاری خواهید کرد، می خواهید برخی از عواملی که قبلاً در مورد آنها بحث شده است را در نظر بگیرید: افق زمانی، نرخ بازده و هدف خاص شما. صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک تقریباً برای هر موقعیتی طراحی شده‌اند. نمودار زیر می تواند برای شناسایی انواع وجوه مناسب برای اهداف سرمایه گذاری خاص شما استفاده شود. همانطور که شروع به فرموله کردن سبد خود می کنید به آن مراجعه کنید، به خاطر داشته باشید که احتمالاً می خواهید ترکیبی از این سرمایه گذاری ها را داشته باشید.
در زیر نمونه ای از ملاحظات سرمایه گذاری برای برنامه های مختلف صندوق سرمایه گذاری مشترک آورده شده است.
انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترک و اهداف شما
- رشد
- بین المللی
- رشد
- تخصص
- بخش
- بین المللی
- بین المللی
- مقدار
- درآمد حقوق صاحبان سهام
- رابطه، رشته
- بازار پول مشمول مالیات
- بازار پول بدون مالیات
ارزیابی عملکرد صندوق
سرمایه‌گذاران در صندوق‌های مشترک سهام مالکیت صندوق را خریداری می‌کنند و حق دارند سهم خود را به نسبت بازده صندوق دریافت کنند. به جز صندوق‌های بازار پول که قیمت ثابتی را حفظ می‌کنند، قیمت سهام صندوق‌های سرمایه‌گذاری در نوسان است و تضمین نمی‌شود. نرخ بازده و ارزش یک حساب سرمایه گذاری بر اساس شرایط بازار تغییر می کند. هنگام بررسی عملکرد صندوق، به خاطر داشته باشید که اینها نتایج گذشته هستند که برای نشان دادن سابقه بازده یک صندوق خاص استفاده می شوند. به این ترتیب، اینها هیچ نشانه ای از عملکرد صندوق در آینده نیست. در اینجا چند قانون ساده برای کمک به ارزیابی عملکرد صندوق سرمایه گذاری مشترک وجود دارد.
هنگامی که با قدرت سرمایه‌گذاری و چرایی سرمایه‌گذاری آشنا شدید، گزینه‌هایی در مورد چگونگی ساخت و مدیریت پورتفولیوی خود خواهید داشت. یکی از راه ها سرمایه گذاری مستقل است. این بدان معناست که شما به عنوان یک فرد می خواهید با استفاده از ابزارها، منابع و خواندن انواع نشریات مالی و خبرنامه های سرمایه گذاری، در مورد صنعت به روز بمانید و از فرصت های در حال ظهور آگاهی به موقع داشته باشید. شما برای ارائه توصیه‌ها یا مشورت با شما به فرد دیگری متکی نیستید، اما همچنین مجبور نیستید برای خدمات یک سرمایه‌گذاری حرفه‌ای جبران خسارت کنید.
گزینه دیگر استفاده از یک حرفه ای یا مشاور سرمایه گذاری است. این کار یک متخصص سرمایه گذاری است که از طرف شما کار کند ، از تغییرات صنعت پایدار بمانید و از فرصت های سرمایه گذاری مطلع شوید. انواع مختلفی از مشاوران مالی برای کمک به آنها وجود دارد ، اما برنامه ریزان مالی که دارای گواهینامه CFP هستند ، نیازهای آموزش ، امتحان ، تجربه و اخلاق را برآورده کرده اند. سرمایه گذاری نیاز به میزان خاصی از هوشیاری و نظارت بر فعالیت نمونه کارها شما دارد ، که در صورت انتخاب شما می توانید توسط یک متخصص سرمایه گذاری مدیریت شود. متخصصان سرمایه گذاری برای کار خود نیاز به جبران خسارت دارند و از دو روش می توان آنها را جبران کرد. راه اول از طریق هزینه ها است که مبتنی بر دارایی های تحت مدیریت و/یا نرخ ساعتی مسطح برای توصیه های حرفه ای سرمایه گذاری است. راه دوم از کمیسیون ها است که مبتنی بر معاملات سرمایه گذاری شما است.
در زیر سؤالات کلی برای پرسیدن از یک مشاور هنگام بررسی چگونگی ایجاد سرمایه گذاری های مختلف در یک نمونه کارها وجود دارد:
- آیا من از محصولات مالی مناسب استفاده می کنم؟
- آیا سرمایه گذاری های من درآمد من را فراهم می کند؟
- تحمل ریسک من چگونه با گزینه های سرمایه گذاری ارتباط دارد؟
- از چه استراتژی های صرفه جویی در مالیات باید بدانم؟
- آیا چیزی در استراتژی مالی من کم است؟
مقایسه کردن
وجوهی را که دارای همان اهداف سرمایه گذاری هستند مقایسه کنید. به عنوان مثال ، یک صندوق رشد بزرگ شرکت و یک صندوق ارزش شرکت کوچک دارای ویژگی های عملکرد متفاوتی خواهند بود.
ارزیابی کردن
ارزیابی کنید که چگونه یک صندوق متقابل نسبت به معیار خود عمل می کند. معیار اغلب شاخصی از شرکتها است که نمایانگر یک دسته سرمایه گذاری هستند ، مانند میانگین صنعتی داو جونز ، S&P 500 یا شاخص Russell 2000.
اگر عملکرد چندین صندوق را مقایسه می کنید ، مطمئن باشید که مقایسه دقیق می کنید: قبل از نگاه کردن به شماره ، وجوه را با همان اهداف سرمایه گذاری و سیاست های صندوق مقایسه کنید.
خطر و بازگشت
تمام سرمایه گذاری ها شامل برخی از ریسک ها است و هیچ تضمینی وجود ندارد که وقتی سرمایه گذاری خود را پس می گیرید ، با پول بیشتری از آنچه در ابتدا در آن قرار داده اید ، به دست می آورید.
خطر به نوسانات ، حرکت بالا و پایین در بازارهایی که به مرور زمان رخ می دهد اشاره دارد. هرگونه اقدام یا فعالیتی که منجر به از بین رفتن هر نوع شود ، می تواند به عنوان ریسک نامیده شود. اوراق بهادار با ریسک بالاتر حرکت قیمت کوتاه مدت بیشتری دارد. با گذشت زمان ، این احتمال بازگشت بیشتر را بهبود می بخشد. در کوتاه مدت ، این می تواند نگران کننده باشد. به روشی سرمایه گذاری کنید که با تحمل ریسک شخصی شما مطابقت داشته باشد.
هرچه افق سرمایه گذاری طولانی تر باشد ، خطر بیشتری برای افزایش بازده بالقوه می توانید داشته باشید. از آنجا که زمان استفاده از سرمایه گذاری خود نزدیک است ، ممکن است در حمایت از سرمایه و سرمایه گذاری در اوراق بهادار کمتری اهمیت داشته باشید.
این مهم است که تشخیص دهیم که انواع مختلف اوراق بهادار سطح مختلفی از خطر در ارتباط با آنها دارند. گزینه های سرمایه گذاری شما باید مبتنی بر عوامل بسیاری باشد ، اما ریسک یک مؤلفه اصلی است. تحمل ریسک شما میزان تغییر در بازده سرمایه گذاری است که شما مایل به مقاومت در برابر آن هستید. عدم ریسک کافی باعث بازده می شود. ریسک بیش از حد می تواند ضررهای غیر منتظره و کوتاه مدت ایجاد کند ، که ممکن است باعث شود شما در زمان اشتباه برنامه سرمایه گذاری خود را رها کنید. پیدا کردن سطح مناسب ریسک باید یک تصمیم آگاهانه و شخصی بر اساس تحمل ریسک شخصی شما و مدت زمان افق سرمایه گذاری شما باشد.
انواع خطر
خطراتی که بر روی سرمایه گذاری شما تأثیر می گذارد به اشکال مختلفی رخ می دهد. صندوق های متقابل و حسابهای سرمایه گذاری به طور فعال تلاش می کنند تا این خطرات را به حداقل برسانند.
خطر تجاری
ریسک تجاری به این احتمال اشاره دارد که صادرکننده سهام یا اوراق قرضه ضرر و یا ورشکسته شود ، یا در صورت اوراق ، قادر به پرداخت بهره یا بازپرداخت اصلی نیست. ریسک تجاری می تواند تحت تأثیر عوامل بسیاری از جمله رقابت ، مقررات دولت ، اقتصاد و موارد دیگر باشد. صندوق های متقابل اوراق بهادار بسیاری از شرکت های مختلف را در اختیار دارند که این خطر را به حداقل می رساند.
ریسک همتای
ریسک مخالف ، که به عنوان ریسک پیش فرض نیز شناخته می شود ، هنگامی اتفاق می افتد که یک طرف مطابق تعهدات قراردادی خود عمل نکند. این یک خطر برای هر دو طرف درگیر در یک قرارداد مالی است و هنگام ارزیابی آن باید مورد توجه قرار گیرد.
ریسک اعتباری ، ریسک پیش فرض
ریسک اعتباری ، ریسک پیش فرض به این احتمال اشاره دارد که صادرکننده اوراق بهادار قادر به پرداخت به موقع و پرداخت سود نیست.
ریسک ارز
ریسک ارزی به تغییر احتمال در قیمت یک ارز بر دیگری تأثیر می گذارد. اگر ارزش دلار ایالات متحده قوی باشد ، ارزش غیر U. S است. اوراق بهادار ممکن است کاهش یابد. اگر دلار ضعیف باشد ، ارزش یک سرمایه گذار ایالات متحده غیر آمریکایی است. دارایی ها ممکن است افزایش یابد.
ریسک نرخ بهره
ریسک نرخ بهره به احتمال افزایش نرخ بهره و کاهش ارزش سرمایه گذاری شما اشاره دارد. ابزارهای نرخ ثابت با افزایش نرخ بهره کاهش می یابد. اوراق بهادار با درآمد طولانی مدت مانند اوراق قرضه و سهام ترجیحی بیشترین میزان ریسک نرخ بهره را دارند ، در حالی که اوراق بهادار کوتاه مدت مانند صورتحساب خزانه داری و بازارهای پول کمتر تحت تأثیر قرار می گیرند.
خطر بازار
ریسک بازار یا ریسک سیستماتیک ، به ریسکی اشاره دارد که بر یک صنعت ، کشور یا منطقه خاص تأثیر می گذارد ، که معمولاً در اثر عاملی ایجاد می شود که به همان شیوه بر یک بخش کامل از اوراق بهادار تأثیر می گذارد. تنوع از طریق صندوق های متقابل که در بازارهای مختلف سرمایه گذاری می کنند می تواند ابزاری مؤثر برای مدیریت این نوع ریسک باشد.
خطر تورم
خطر تورم به این احتمال اشاره دارد که ارزش دارایی یا درآمد کاهش می یابد زیرا تورم ارزش ارز یک کشور را کاهش می دهد. از آنجا که تورم می تواند باعث کاهش قدرت خرید پول نقد شود ، ممکن است سرمایه گذاران بخواهند سرمایه گذاری هایی را که از آن قدردانی می کنند ، در نظر بگیرند ، مانند سهام رشد یا اوراق قرضه طراحی شده برای ماندن از تورم طولانی مدت.
خطر سیاسی
خطر سیاسی به احتمال ناآرامی سیاسی اشاره دارد. اقدام دولت ، تروریسم یا سایر تغییرات اجتماعی می تواند بر سرمایه گذاری تأثیر بگذارد.
ریسک و بازده بر اساس نوع صندوق
*همه صندوق های اوراق قرضه ریسک کمتری نسبت به وجوه متعادل ندارند
خطر فعال و منفعل
در حالی که هر نوع صندوق سطح ریسک خاص خود را دارد (همانطور که در نمودار بالا نشان داده شده است) ، انواع مختلفی از ریسک وجود دارد که با توجه به اینکه آیا وجوه به طور فعال یا منفعل مدیریت می شوند متفاوت است.
برای وجوه منفعلانه مدیریت شده ، یک مشاور حرفه ای قادر به مدیریت نوسانات و یا سمت های دفاعی در کاهش بازارها نیست. ریسک آگاهی در این شرایط این است که سرمایه گذاری شما ممکن است در طول کاهش بازار عمومی نسبت به سرمایه گذاری های فعال ، که قادر به واکنش به صورت به موقع هستند ، در معرض ضررهای بیشتر در طی کاهش بازار قرار بگیرند.
در حالی که یک سرمایه گذاری با مدیریت فعال می تواند بسته به شرایط و فرصت های بازار ، وجوه را خریداری و بفروشد ، اما بدون سطح ریسک خود پیش نمی رود. استفاده از یک مشاور حرفه ای از تکنیک های سرمایه گذاری و تجزیه و تحلیل ریسک برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری ممکن است نتواند همانطور که انتظار می رود انجام شود ، که می تواند باعث از دست دادن نمونه کارها یا کمبود ارزش سرمایه گذاری با اهداف و استراتژی های مشابه شود.
در حالی که ریسک یک محصول جانبی برای سرمایه گذاری است ، عملکرد بیش از حد و کم کاری از نظر تاریخی در چرخه ها حرکت کرده است. استفاده از یک رویکرد مداوم به کاهش ریسک نزولی کمک می کند ، به خصوص که ممکن است برخی از سرمایه گذاران به روندهای تاریخی نگاه کنند و سعی کنند استراتژی های منفعل را در بازارهای گاو نر (با افزایش قیمت سهم) و استراتژی های فعال در بازارهای خرس (هنگامی که قیمت بازار کاهش می یابد) بخرند.
تحمل ریسک شخصی
همه ما متفاوت هستیم وقتی می توان خطر تحمل آن را داشت. به عنوان یک سرمایه گذار ، شما باید تفاوت بین عوامل خطر واقعی را که می تواند بر سرمایه گذاری های شما و بخش عاطفی ریسک تأثیر بگذارد ، درک کنید: چه احساسی در مورد و نحوه واکنش شما در برابر آن عوامل خطر دارد. یادگیری تا آنجا که می توانید در مورد یک نوع خاص از سرمایه گذاری و خطرات مرتبط با آن قبل از سرمایه گذاری ضروری است و فقط می توانید تصمیم بگیرید که در چه سطح ریسکی قادر به پذیرش هستید.
دانستن تحمل شخصی خود برای ریسک و تشخیص اینکه وقتی ارزش سرمایه گذاری شما به سمت بالا و پایین حرکت می کند ، احساس می کنید یکی از مؤلفه های اصلی سرمایه گذاری است. در حالی که صبر و تمرکز طولانی مدت دو بهترین راه برای رشد دارایی در طول زمان است ، برای برخی از افراد برای برخی از افراد دشوارتر است.
مدیریت ریسک
در حالی که ریسک سرمایه گذاری نمی تواند از بین برود ، می توان آن را از طریق تنوع مدیریت کرد: انواع مختلف اوراق بهادار ، مانند یک صندوق متقابل. وجوه متقابل با توجه به ماهیت بسیار متنوع ، سرمایه گذاری در بسیاری از اوراق بهادار مختلف در یک صندوق است. می توانید با انتخاب یک یا چند نوع مختلف صندوق های متقابل یا کلاس های دارایی متنوع شوید. انواع مختلف وجوه دارای اهداف مختلف و سطوح مختلف نوسانات یا تغییر قیمت بالقوه هستند ، بنابراین به جبران یک هدف با دیگری برای تنوع در نوع صندوق و سطح ریسک مرتبط با آن کمک می کند.
از آنجا که سبد سرمایه گذاری خود را می سازید ، به یاد داشته باشید که مهم است که به طور مرتب تعادل برقرار کنید تا مطمئن شوید که اهداف خود را با وجوهی که انتخاب کرده اید برآورده می کنید. تخصیص دارایی یا صندوق های تاریخ هدف این کار را به صورت خودکار انجام می دهند.
یک نمونه کارها متنوع از سرمایه گذاری بهترین راه برای مدیریت ریسک است. این تصویر نشان می دهد که چگونه می توانید بسته به رویکرد سرمایه گذاری خود ، سرمایه گذاری های خود را برای تعادل ریسک و پتانسیل بازگرداندن ایجاد کنید.
